Como construir uma carteira de alto risco Um monte de conselhos de investimento centra-se em produzir tanto retorno quanto possível para o menor risco possível. Mas que sobre o outro lado da moeda Que sobre abraçar as possibilidades do risco e procurar ativamente construir um portfolio de investimento de alto risco tal carteira poderia prender a promessa considerável para o mercado que bate batidas, mas os investors necessitam manter algumas idéias na mente Ao se aproximar desse tipo de carteira de investimentos. TUTORIAL: Principais estratégias de escolha de ações Por que buscar risco A ligação entre risco e recompensa nem sempre é perfeita ou previsível, mas há uma correlação testada no tempo entre risco e recompensa. Se os investidores querem retornos mais elevados, eles têm que estar dispostos a assumir maior risco. Dito de forma diferente, porém, se um investidor pode aceitar maior risco, ele ou ela também pode potencialmente obter retornos consideravelmente mais elevados. Uma carteira de baixo risco / alto retorno é mais frequentemente sobre fantasia (ou fraude) do que realidade. Além disso, nem todos os riscos são ruins para um investidor individual. A chave, então, está assumindo os riscos corretos. Afinal, o risco só se torna problemático se, ou quando, um investidor está errado. Há também diferentes idéias de risco segurando uma carteira de todo o dinheiro é realmente muito arriscado se esse dinheiro está sendo corroído pela inflação. (Saiba mais sobre a inflação no enfrentamento do risco de inflação.) As grandes instituições não podem arcar com os riscos associados à baixa liquidez. Mas esse limiar é muito menor para um indivíduo. Mesmo um pequeno fundo pode ser incapaz de investir em um estoque de 20 que negocia 50.000 partes por dia, mas não há nenhuma razão que um investidor individual não pode assumir esse risco de liquidez. Da mesma forma, muitos investidores institucionais não podem investir em ações de baixo preço, estoque de chapas cor-de-rosa / boletim ou ações em certas indústrias (particularmente para certos fundos éticos), mas os indivíduos não têm tais restrições estatutárias. Também é importante entender outro detalhe importante de carteiras de alto risco volatilidade NÃO é risco. É verdade que muitos acadêmicos e participantes do mercado usam a volatilidade como um proxy para o risco (beta, por exemplo), mas em muitos aspectos a volatilidade é um análogo pobre ao risco. Risco, como a maioria dos investidores iria defini-lo, é a probabilidade de perda ou a probabilidade de um ativo (ou coleção de ativos) fornecer menos do que o retorno esperado. (Para aprender a calcular a volatilidade, consulte Abordagem simplificada para calcular a volatilidade.) Alguns estoques podem atravessar oscilações para cima e para baixo, mas ainda produzem recompensas bonitas para os investidores. Em outros casos, alguns estoques apenas silenciosamente e constantemente desaparecem no esquecimento. Em muitos aspectos, então, a volatilidade é como a turbulência experimentada em um passeio de avião, enquanto o risco é a chance real de bater. Procure Risco Inteligente / Não Todo Risco É o Mesmo Um dos conceitos mais importantes na construção de um portfólio de alto risco é que nem todos os riscos são os mesmos. Um corolário próximo é que os investidores devem apenas procurar os riscos inteligentes, os riscos que recebem compensados por tomar. Por exemplo, investir na equidade das empresas falidas quase nunca compensa sim o comércio de ações por moedas de um centavo e as empresas muitas vezes sobrevivem, mas o processo de falência quase sempre completamente apaga os investidores de capital e não há espaço suficiente wiggle em que quase para validar o risco. Os investidores também devem se proteger contra a preguiça e a complacência. O investimento de alto risco exige responsividade e atenção aos detalhes. Assim, enquanto a construção de um portfólio sem completa diligência e, em seguida, ignorando é certamente de alto risco de investimento, não é um tipo de risco que vai ganhar recompensas extras. Os investidores que buscam riscos também precisam ser inteligentes em relação à alavancagem. Está tudo bem e bom usar alavancagem para aumentar o potencial de retorno de um portfólio, mas os investidores devem ter cuidado para limitar suas perdas máximas a um nível que podem pagar. Tipos de Carteiras de Alto Risco Concentradas É possível criar um portfólio de alto risco sem realmente mudar os estilos de investimento. Investir pesadamente em um único setor / indústria pode certamente aumentar o risco e aumentar o potencial de retorno. Investidores que sobreponderaram em ações de tecnologia durante o final da década de 1990 (e saíram no tempo) fizeram muito bem, bem como investidores que jogam com sucesso corridas de commodities cíclicas. Talvez ele vai sem dizer, mas esta estratégia é baseada em realmente compreender uma indústria bem e ter um bom senso do lugar indústrias no ciclo de negócios. Da mesma forma, é importante ter um bom senso de psicologia do mercado e humores overweighting um setor impopular não é susceptível de impulsionar retornos. (Para obter mais informações sobre este tópico, consulte Os altos e baixos de investir em ações cíclicas.) Momentum Momentum investir é outra opção para uma carteira de alto risco. A idéia básica de investir momentum é investir em ações que já mostram forte ação de preço. O risco desta estratégia é muitas vezes devido às avaliações acima da média que estoques populares carregam, mas caro estoques populares muitas vezes podem negociar até muito caro ou extremamente caro antes de desbotamento. Momentum investing requer uma forte disciplina de venda (usando paradas apertadas quando o momentum desaparece, por exemplo). Os investidores também podem olhar para diversificar em todos os setores para abaixar o risco absoluto, mas um declínio geral do mercado atingirá uma carteira de momentum difícil, a menos que um investidor é ágil o suficiente para ficar curto. (Para saber mais sobre o momento, veja Riding The Momentum Investing Wave.) Penny Stocks A maioria dos sites de informação financeira ir para grandes comprimentos para dissuadir investidores de investir em tostão. Destacando a prevalência de fraude, corrupção, e hype, bem como a iliquidez total dessas ações. Enquanto essas são questões válidas, algumas vezes os enormes riscos deste tipo de investimento pagam. Penny estoque investir exige um compromisso excepcional com a devida diligência, ea diversificação pode ajudar a reduzir os riscos. Idéias emergentes Os investidores que procuram riscos também podem tirar uma página do capital de risco e procurar investir em empresas de tecnologia emergentes. No seu melhor, essas empresas podem dar aos investidores algo perto de uma oportunidade de piso térreo em novas tecnologias e produtos. Mais uma vez, a diversificação é importante, pois os investidores têm de ser pacientes e dispostos a aceitar uma média de rebaixamento, uma vez que a maioria das empresas tecnológicas emergentes falham. Os investidores também devem se concentrar em empresas que têm capital e / ou acesso a capital em boas condições, pois muitas dessas empresas são pré-receita e torrent cash-burners. Moedas, Futuros e Opções Inerente a moedas, futuros e opções é o poder de alavancagem de uma pequena quantidade de principal pode controlar uma grande quantidade de capital. Moeda e negociação de futuros requerem uma mistura incomum de agilidade, paciência e auto-confiança. Futuros. Como opções, também são diferentes das ações em que um investidor deve não só obter a direção certa, mas o movimento antecipado tem que acontecer antes do contrato expirar. Dada a alavancagem inerente em opções que podem ser uma maneira relativamente simples para sair da curva risco / recompensa. Opções e estratégias de opção de executar a gama de estratégias de baixo risco de geração de renda para estratégias de alto risco que pode pagar muito bem, mas apenas em circunstâncias relativamente limitadas. Bottom Line Investidores com a capacidade financeira para assumir o risco não deve esquivar-se dele. Com o tempo, o comportamento inteligente e disciplinado de busca de risco pode produzir retornos substancialmente acima da média. A chave, no entanto, é inteligente e disciplinado investidores devem procurar os riscos que podem ganhar-lhes melhores retornos e estritamente evitar (ou minimizar) os riscos que não acrescentam dinheiro para o seu bolso. Uma política monetária não convencional em que um banco central compra ativos financeiros do setor privado para diminuir os juros. A taxa de juros em que uma instituição depositária empresta fundos mantidos no Federal Reserve para outra instituição depositária. Uma carteira de títulos de renda fixa nos quais cada título tem uma data de vencimento significativamente diferente. O propósito de. A data de vencimento de vários futuros de índices de ações, opções de ações, opções de ações e futuros de ações individuais. Todas as ações. Um tipo de apólice de seguro onde o segurado paga uma quantidade especificada de despesas de bolso para serviços de saúde tal. Ações governamentais e políticas que restringem ou restringem o comércio internacional, muitas vezes feito com a intenção de proteger padrões de ações locais de baixo risco com alto potencial de recompensa (TS, HCA) Quando um estoque está em tendência e, em seguida, se move lateralmente dentro de um intervalo. Há uma alta oportunidade de recompensa de baixo risco comercial que muitos comerciantes amadores perder. A tendência é esperar por uma fuga e, em seguida, o comércio que, mas antecipar a direção breakout produz mais favorável recompensa / risco comércios. Ao antecipar a direção breakout o comerciante pode colher uma recompensa enorme se bem. Embora errado, a perda pode ser mantida muito pequena. A tática envolve a colocação de um comércio no lado oposto do intervalo a partir da direção de fuga esperada. Se isso soa confuso, aqui estão os estoques atualmente fornecendo este cenário de comércio. HCA Holdings, Inc. (HCA) moveu-se mais altamente no início do ano mas moveu-se lateralmente desde abril. Suporte para a faixa é entre 74 e 73,24. Para aqueles que estão otimistas, comprar em apoio próximo pode apresentar uma oportunidade de baixo risco com uma perda stop abaixo de 72,25. A resistência da escala perto de 82 é uma saída possível em posições longas, mas se os preços sairem da escala ao upside, o alvo seguinte é 90. A recompensa / risco no comércio poderia estar em qualquer lugar entre 4.5: 1 e 16: 1. No outro lado, aqueles que são bearish podem vender curto na resistência entre 81.25 e 82.37, com uma perda do batente acima de 83.70. Se o comércio de curto se desenvolve, a primeira saída potencial é em apoio perto de 74. Se o preço continua a cair abaixo de 73, o próximo alvo é 66 com base na fuga da gama. Este curto comércio oferece uma recompensa / risco de 3: 1, até cerca de 12: 1. Tenaris S. A. (TS) também rallied no início do ano, mas tem sido desde maio. Sua resistência está entre 29,50 e 29,89, eo suporte é de 25,50 a 24,97. Aqueles que são bearish no estoque a longo prazo, e acho que o preço acabará por sair desta faixa para o lado negativo, deve olhar curto vender perto de resistência. Um stop loss pode ser colocado acima de 30,50. Uma saída potencial no comércio de curto é no apoio, mas se o preço rompe fora do intervalo para o lado negativo, o próximo alvo é 20. Para aqueles que são de longo prazo bullish, e acho que o preço acabará por quebrar o intervalo para o Upside, comprar perto de apoio, com uma perda de stop abaixo de 24,50. Olhe para sair da posição longa perto da resistência, ou esperar por uma fuga acima da resistência, que fornece um alvo próximo de 35. Ambos os cenários apresentam maiores proporções de recompensa / risco de 16: 1 se os últimos alvos forem atingidos. A Quest Diagnostics Inc. (DGX) reagiu agressivamente entre fevereiro e julho e começou a se mover em um canal descendente. Neste caso, o intervalo, ou canal, é descendente, mas o conceito de comércio é o mesmo como discutido acima. Resistência para o canal é de cerca de 84,50, enquanto o apoio é de cerca de 79. Suporte é o ponto de compra se a longo prazo de alta, enquanto a resistência é o ponto de venda a curto prazo, se mais longo prazo de baixa. Coloque uma perda de stop acima de 85.50 se vai curto, e abaixo de 78 se vai longo. Considere sair no lado oposto do canal, fornecendo 5,50 em lucro potencial para cerca de 1 de risco. Se o preço sair do canal, ele poderia muito bem mover mais 5,50 na direção breakout. Os comerciantes que desejam manter uma posição para essa eventual ruptura poderia ver uma recompensa: risco de 11: 1 (saindo perto de 90 em longos ou 73,50 em shorts). O Bottom Line Este método pode ser usado para comprar com o apoio de qualquer padrão gráfico se o preço é esperado para breakout mais alto, ou para curto-vender a resistência de qualquer padrão de gráfico, se uma fuga downside é esperado. Se o preço doesnt break out na direção antecipada, às vezes um pequeno ganho ainda pode ser recuperado. Se o preço explode na direção inesperada, as perdas podem ser mantidas teoricamente muito pequenas (em relação ao potencial de lucro se o preço explodir na direção esperada). Ganhos e perdas potenciais são sempre teóricos até que o ganho ou perda seja realizado. Por exemplo, se as diferenças de preço abaixo de uma ordem de perda de stop, as perdas poderiam ser muito maiores do que o previsto. Ao longo de muitos negócios, porém, se a recompensa supera o risco por uma margem significativa, o comerciante é muito mais provável ser rentável a longo prazo. Eu comecei este segmento principalmente para o meu próprio ganho como eu tendem a ser mais decisivo com a minha negociação quando eu transmitir os meus comércios e Meus métodos. Tenho certeza que vou ter muitas críticas, mas isso é algo que eu aloquei uma pequena parte da minha conta de negociação, e ver se eu posso completar meus negócios de recompensa de risco 1:10. Vou usar uma conta de demonstração para mostrar meus negócios e minhas razões por trás deles e para mostrar o andamento da conta. O método é baseado em um tipo diferente de gestão de dinheiro onde eu vou arriscar uma pequena quantidade, normalmente cerca de 6 - 10 do capital para ganhar 100 de capital. É uma escala de entrada de 3 pontos no método e uma vez que você inseriu sua segunda posição, em seguida, o comércio torna-se um comércio livre de risco. Este método não vai funcionar em condições de choppy por isso há muito poucos quebra mesmo comércios e eu acho que isso é onde vou receber a crítica como eu deixar um monte de lucro no mercado e um monte de gente vai dizer que eu deveria tomar alguns lucro. Uma vez que a última posição foi colocada, então ele se torna um conjunto e esquecer o comércio onde você quer obter o lucro de 100 ou nada. Eu uso o volume, os níveis de S amp R, o perfil de mercado ea ação de preço como meu método de análise e níveis de entrada. Eu uso 1H e 15M gráficos para a minha análise e 1M para os meus métodos de entrada. Eu geralmente só comercializar o GBPUSD e EURJPY Bem, isso é basicamente, se eu posso pensar em qualquer outra coisa para adicionar, em seguida, adicioná-lo em uma fase posterior. Just my 2 cents worth Juntado Nov 2009 Status: Membro 107 Posts Eu comecei este tópico principalmente para o meu próprio ganho como eu tendem a ser mais decisivo com o meu comércio quando eu transmitir meus comércios e meus métodos. Tenho certeza que vou ter muitas críticas, mas isso é algo que eu aloquei uma pequena parte da minha conta de negociação, e ver se eu posso completar meus negócios de recompensa de risco 1:10. Vou usar uma conta de demonstração para mostrar meus negócios e minhas razões por trás deles e para mostrar o andamento da conta. O método é baseado em um tipo diferente de gestão de dinheiro onde eu vou arriscar uma pequena quantidade, normalmente cerca de 6 - 10 do. É isso baseado no método Double in a Day Parece interessante para mim e é factível. Olhando para a frente a suas mensagens. Oi, Eu ouvi sobre isso, mas eu não baseá-lo em qualquer método específico. Eu sempre quis experimentar isso e para ver se é possível, como eu tenho usado esse método em alguns negócios já estou tão confiante de que ele vai funcionar bem. Eu procuro primeiramente entradas antes ou durante o mercado europeu e podem continuar na sessão dos EU Apenas meus 2 centavos worth Aqui está minha vista e um comércio que eu teria tomado esta manhã e meu raciocínio atrás dele. Infelizmente eu tinha problemas de internet por isso não foi capaz de tomá-lo, mas eu tenho usado isso como um exemplo. Vamos ver se funciona. Se o comércio foi tomado seria atualmente uma ruptura mesmo o comércio com a parada que senta-se na parada 2 Imagem anexada (clique a ampliar) Apenas meus 2 centavos worth Juntado Nov 2008 Status: Membro 144 Mensagens Aqui está a minha opinião e um comércio que eu teria Tomada esta manhã e meu raciocínio atrás dele. Infelizmente eu tinha problemas de internet por isso não foi capaz de tomá-lo, mas eu tenho usado isso como um exemplo. Vamos ver se funciona. Se o comércio foi tomado seria atualmente um intercâmbio de ruptura mesmo com a parada de sentar-se em Stop 2 Ok, entrada 3 agora ativo e parar movido para 1.4833 para todos os comércios para quebrar ainda mais, agora eu só esperar para ver se eu chegar a TP ou fechar todos os comércios com uma ruptura cumulativa mesmo sobre os 3 comércios Apenas meus 2 centavos de valor
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